6月25日，“2022清华五道口全球金融论坛——广州峰会（第七届）”在琶洲成功举办。峰会由清华大学五道口金融学院、广东省地方金融监督管理局、广东金融学会、广州市地方金融监督管理局联合主办，北京清控金媒文化科技有限公司、广州金交会投资管理有限公司、《清华金融评论》编辑部、《南方金融》编辑部具体承办，佛山农村商业银行股份有限公司为合作伙伴，广州银行股份有限公司为支持单位。峰会邀请到23位来自政界、学界及业界的专家通过“线上+线下”的方式，围绕主题“金融护航经济稳中求进”进行了热烈的讨论。

在全体大会二“跨境理财的创新实践与挑战”上，中国人民银行广州分行党委委员、副行长苏赟发表题为“唯实创新，稳步推进“跨境理财通”试点业务”的演讲，他表示，跨境理财通业务是指粤港澳大湾区内地和港澳居民个人跨境投资的新通道。作为一项社会关注度高的民生金融服务，跨境理财通试点最大程度优化业务办理体验，满足大湾区居民跨境投资便利化的需求。主要体现在，致力实现跨境理财通投资者享受无差异的金融服务；推动粤港澳三地银行开展全方位的合作；践行金融为民牢筑风险底线。与此同时，“跨境理财通”试点面临一些困难和挑战，表现在新冠疫情反复影响投资者的积极性和业务正常办理；全球经济增长低迷，金融市场波动加剧，理财产品的收益率不确定性加大；投资者对交易规则和投资习惯的转变需要一个过程；将来不排除发生“跨境理财通”纠纷的可能性，银行和投资者的有效沟通十分关键。

图为苏赟

尊敬的各位嘉宾，各位朋友好！

很高兴参加2022清华五道口全球金融论坛。一直以来，中国人民银行广州分行高度重视金融改革创新，围绕支持粤港澳大湾区建设，先后落地实施了多项创新型的金融政策，极大促进贸易投资便利化，为大湾区经济高质量发展注入了动力。2021年9月10日，粤港澳三地又一创新举措——跨境理财通业务试点正式推出。

跨境理财通业务是指粤港澳大湾区内地和港澳居民个人跨境投资的新通道。跨境投资对方银行销售的合资和投资产品或理财产品。跨境理财通分为北向通和南向通，产品主要集中在中低风险等级的理财产品、公募基金、债券、银行存款等。跨境理财通在真正意义上实现了个人跨境的投资理财。粤港澳三地银行，如同在三地架起的一座桥梁，让三地的居民实现全球资产配置。这也正是跨境理财通最核心的创新之处。跨境理财通通过创新制度安排，加强三地银行在跨境金融服务、系统对接、信息管理、消费者权益保护等方面的探索与合作，打破在本地区的既有业务模式，重新建立一套适应三地法律框架和监管要求，适应三地个人投资理念和维权意识，覆盖前、中、后台全链条的创新业务管理体系。跨境理财通试点有利于促进三地金融业进一步规则对接、制度衔接，凸显跨境理财的便利与优势。

作为推动该项创新试点的亲历者，我有幸参与了跨境理财通市场调研、政策拟定、部门协调、细则发布等整个推进过程。作为一项社会关注度高的民生金融服务，跨境理财通试点做出多项创新制度安排，更加突出以人为本，在保障跨境资金安全的基础上，最大程度优化业务办理体验，满足大湾区居民跨境投资便利化的需求。主要体现在以下几个方面：

一是致力实现跨境理财通投资者享受无差异的金融服务。为切实提高投资者业务跨境办理的效率，我们在制度层面支持跨境理财通线上签约、代理见证开户等，基本实现了全流程的远程操作。仅在公开征求意见环节，我们就对境内外主体提出的275条建议以及咨询进行了回应。在日常的业务辅导上，我们还鼓励银行优化业务流程，提升服务水平。比如合作银行可通过远程方式办理个人投资者的相关业务，让大湾区居民能够享受便捷、快捷的跨境金融服务，指导内地银行在其官网首页增加跨境理财通专栏介绍，方便港澳投资者了解内地银行相关创新业务和产品。

二是推动粤港澳三地银行开展全方位的合作。跨境理财通业务落地，需要粤港澳三地银行在账户、系统、网点布局等硬件设施上进行对接跨境通工作，在服务业务规则、投诉处理等规则上实现衔接。对此，我们在试点安排中同步推出北向通和南向通业务。建立多个资金闭环会话通道，真正推动大湾区金融基础设施硬联通和规则机制软联通走深走实。确保大湾区居民跨境投资能获得最大程度的权益保护，也为下一步开展更多金融创新夯实基础。从当前试点情况来看，广州地区参与试点的银行暂未发生相关投诉纠纷个案，投资者总体服务评价良好。与此同时，我们注重做好对投资者的教育，联动港、澳金融管理局共同制作粤语版、国语版宣传教育视频和业务手册。依托微信公众号、网站专栏、电子媒体渠道以通俗易懂的漫画宣传，引导居民个人投资适合自己的理财产品。近期美联储加息导致境内外金融市场形势发生变化，对投资预期产生了一定影响，但“跨境理财通”业务仍保持平稳的交易量，没有出现大的波动，也没有投资者对此提出自己的一些看法和投诉意见，这表明个人投资者具有较理性的判断分析能力，也说明我们之前的沟通渠道和制度是比较优良的，能够满足大家的需要。

三是践行金融为民，牢筑风险底线。金融安全永远是金融管理部门的首要职责，守护好老百姓的钱袋子，我们责无旁贷。能否有效管控跨境资金流动风险，是决定“跨境理财通”这项试点业务成败的关键。一方面，我们强化宏观审慎管理，对跨境资金实行总额度和单个投资者额度控制；另一方面，通过“管道式”闭环管理，确保理财资金专款专用，切实防范相关风险。此外，根据理财产品的风险等级设定可投资范围，对产品供给方明确试点准入门槛；涉及的资金均使用人民币跨境结算，资金兑换统一在离岸市场完成，从制度设计上为投资者多了一层保护，构筑起跨境结算的安全屏障。

在社会各界的关爱和支持下，“跨境理财通”试点以来总体运行比较平稳，受到市场主体的欢迎。截至2022年5月末，大湾区“跨境理财通”个人投资者超过2.9万人，业务办理资金汇划10636笔，累计汇划金额10.27亿元，其中北向通3.80亿元，南向通6.47亿元，达到了良好的试点效果。与此同时，我们也不否认“跨境理财通”试点过程也面临一些困难和挑战，主要表现在以下几个方面：

一是新冠疫情的反复影响投资者的积极性和业务正常办理，一定程度上制约了“跨境理财通”业务规模。二是全球经济增长低迷跨境通工作，金融市场波动加剧，理财产品的收益率不确定性加大，也影响了投资者对市场的预期。三是投资者对交易规则和投资习惯的转变需要一个过程，目前仍有部分潜在投资者因不熟悉操作仍保持“观望”。四是将来不排除发生“跨境理财通”纠纷的可能性，银行和投资者的有效沟通十分关键。

针对上述问题和挑战，人民银行广州分行将始终坚持“金融为民”理念，进一步加大政策宣传力度，紧扣市场需求优化业务办理，打通操作难点，提升大湾区居民跨境理财的获得感和满意度，让更多的投资者享受政策红利。同时，持续推动粤港澳三地监管机构深度合作，充分发挥银行业自律机制作用，落实结算银行的主体责任，为“跨境理财通”试点业务行稳致远营造良好氛围。